Para um empréstimo no valor de R$800.000, o pagamento mensal atual, com taxa de 6,69%, é R$371 maior em relação ao pagamento feito em fevereiro, que era de R$4.786. Essa diferença pode tornar a aquisição de imóveis menos acessível para os compradores.
Comprando Taxas: Como Funciona um Buydown?
A acessibilidade dos pagamentos é sempre uma prioridade para os compradores. Uma maneira de contornar as taxas de juros elevadas é através de um “buydown”, onde um interessado (comprador, vendedor do imóvel ou agente imobiliário) paga antecipadamente pontos para reduzir a taxa de juros do financiamento.
Tipos de Buydown
Existem dois tipos de buydowns: o permanente e o temporário. O buydown permanente reduz a taxa de juros fixa por toda a duração do financiamento, enquanto o temporário diminui a taxa apenas por um período específico.
Buydown Permanente
Por exemplo, em um financiamento de R$800.000 com uma taxa de 6,25% e um custo de 1 ponto, o pagamento mensal seria de R$4.926. Se o vendedor contribuísse com 2 pontos (R$16.000) para reduzir a taxa para 5,75%, o pagamento mensal cairia para R$4.669, uma diferença de R$257 por mês.
Buydown Temporário
Um buydown temporário poderia, por exemplo, oferecer uma taxa de 5,25% no primeiro ano, subindo para 6,25% no restante. O termo usado para esse arranjo é buydown 1:0. Para um buydown 2:1, o primeiro ano teria uma taxa de 4,25%, e o segundo, 5,25%, antes de a taxa se normalizar.
Custos e Benefícios
Os custos de um buydown temporário geralmente são colocados em uma conta de escrow reembolsável, enquanto os custos permanentes não oferecem essa vantagem. Assim, se o imóvel for vendido ou refinanciado antes do término do prazo do buydown, o comprador pode recuperar parte dos custos.
Limites de Contribuição
Para financiamentos convencionais da Fannie Mae, as limitações para contribuição de terceiros variam de 3% a 9% dependendo do valor da entrada, enquanto a FHA permite até 6%.
Expectativas do Mercado Imobiliário
Profissionais do setor imobiliário, como Steven Thomas, economista-chefe da Reports on Housing, observam que a demanda por imóveis caiu em relação a 2025 devido ao aumento das taxas de juros. A expectativa é que a venda de imóveis permaneça lenta na segunda metade deste ano.
Taxas Recentes
O último relatório da Freddie Mac indicou que a taxa fixa de 30 anos estava em média de 6,69%, uma alta de 3 pontos-base em relação à semana anterior. A taxa de 15 anos ficou em 6,01%, com uma leve queda em comparação à semana anterior.
No cenário atual, um financiamento de R$832.750 apresenta um pagamento semanal de R$5.368, um aumento em relação aos R$33 a menos em comparação ao ano passado.
Com a volatilidade das taxas de juros, é aconselhável que os compradores avaliem bem as opções de buydowns e considerem o impacto financeiro a longo prazo.
